| 偉大的交易奇才理察·丹尼斯（Richard. Dannis）在訓練“忍者龜”時，其招募的對象主要是職業賭徒和橋牌高手。 所謂職業賭徒是指能夠以賭博為生的人，而不是指僅僅沉醉賭博而不能自拔的人。 不管是職業賭徒，還是橋牌高手，其共同特點在於精確和熟練地根據概率管理風險和收益，任何步驟都是基於對潛在風險和收益的概率估算。 交易中最大的錯誤在於認為存在能夠100%地把握 行情 的可能，認為絕對性的因果關係是存在的，然而由於混沌系統的存在，由於分形的市場根本特徵，使得這種完全的因果關係並不簡單地存在。 每一種方式和交易的技巧都存在不完善性，這是由於人的有限理性和認知偏差導致的，正是由於這種缺陷的不可避免，才存在交易技巧的永無止境地提高可能性。 外匯交易是一種金融投資，涉及到金錢問題，錢是安生立命的根本，引用孫子的一句話：“生死之地，存亡之道”，其實交易如此形容也不為過。 正因為關係存亡之道，所以每次交易要如履薄冰，要像作戰一般做到“知己知彼，知天知地”，對各種優劣條件做出充分估計，考慮到各種影響因素，然後製定作戰計劃，交易中也是如此。 由於外匯交易中涉及的情況都是非確定性的，所以概率和統計的思想在交易中佔據著核心，在思維的習慣上我們必須堅持以概率思維進行交易，以統計思維進行評估。 橋牌和國際象棋，以及賭博都是這樣。 有些人認為賭博不存在科學，其實是一種誤解，賭博包括彩票之類的都涉及數學問題。 那麼如何培養概率和統計思維呢？ 首先在交易系統的設計中要利用歷史 數據 對系統進行檢驗得出各種統計特徵，比如最大單筆虧損，以及勝率等等，只有憑藉大量的統計數據得出的檢驗結論才能形成優良的交易系統，接著利用新的行情數據對已經初步建立的交易系統進行外推檢驗，並根據統計結果對系統進行針對性的檢驗，然後在正式交易中利用交易日誌對系統進行定期的修正和改進。 另外，在非自動化交易和多系統綜合研判中涉及到一個概率分析，也就是說當諸多矛盾因素合成時，必須在賦予不同因素的不同權重的基礎上進行交易決定，而這涉及到概率和潛在風險和報酬分析。 交易方法和系統的改進過程中會出現一種極其錯誤的觀念，稱為“過度優化”，或者“優化陷阱”。 由於交易系統的勝率存在改進的餘地，導致我們存在朝著100%勝率邁進的衝動，這種衝動有兩個誤區： 第一，勝率WIN%不是持續成功交易的決定性因素，很多成功的交易員勝率不足50%，但仍然能以可觀的速度積累利潤，相反很多勝率很高的交易者卻因為一兩筆單前功盡棄，關鍵的原因在於，每筆賺的要多，每筆虧的要少，也就是單筆最大虧損要小，平均盈利比平均虧損要大。 追求勝率是一個新手的主要衝動，其實在交易中有很多試探性的舉動，這些舉動必然很多都是虧損的，但贏利的那單必定能在彌補了所有的虧損後還能帶來豐厚的贏利，就像期貨交易中的突破一樣，雖然假突破佔了多數，但我們很難區分突破的真假，所以即使是假突破，在事前我們不知道的情況下，多半還是要進去，因為畢竟相比損失而言，潛在的利潤是豐厚的。 第二，追求勝率會導致模型的過度優化，也就是增加太多限制條件來力圖囊括所有的數據。 我們在宣傳中經常看到勝率在90%多以上的交易軟件，其實這明顯是過度優化的伎倆，其中的流程是這樣的：首先根據數據建立交易系統，然後將交易系統不能闡釋的數據找出來，然後在交易系統中加入新的規則使得這些數據能夠得到說明，隨著這個過程的持續，幾乎所有的數據都得以在交易系統中得到闡釋，而每段行情都可以抓住，這個系統在這段數據上表現完美，但如果運用在其它數據段上要么發不出信號，要么錯誤信號太多。 這就是過度優化。 一般來說，勝率超過90%以上就存在過度優化的伎倆。 |
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